Akcja filmu będzie się działa w Chinach pod koniec panowania potężnej dynastii Han. Chiny rozpadły się wówczas na trzy królestwa, a po wielu latach walk, połączyły się znowu pod rządami dynastii Jin. Opowieść skupi się na losach Cao Cao, władcy z północy, który na czele swojej milionowej armii wyrusza przeciwko Liu Beiowi i Sun Quanowi z południa. Losy Cao Cao rozstrzygnie wielka bitwa o tytułowy Czerwony Klif.